金价波动下黄金私盘乱象丛生，投资者或陷黄金赌场
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此地乃民生调查局，能见到别人所不能见到的，对民生方面的变化展开调查。留意那些你想要留意的，以及你未曾留意的，探究那些你想要看到的，还有未曾看到的。
据中新网12月7日电来看（钟兴真），凌晨两点的时候，翟莉（化名）的手机突然收到了这样一条消息，消息内容是“你好，想了解黄金吗？”，对方声称，只需要花2000元，就能够锁定100g的黄金实物，然而这仅仅只是“黄金赌场”露出的极少部分情况。
进入今年以来，黄金价格历经了剧烈的波动，这种波动也引发了公众投资黄金的高涨热情。在近日，有投资者，向中国新闻网《民生调查局》的记者进行了反映，在金价震荡的情形下，一些黄金私盘出现了兑付困难的状况，部分公司被指责质疑涉嫌构成开设赌场罪，投资者有可能在不经意间陷入到黄金私盘赌局之中。
最低1500元可锁定100g黄金
翟莉告诉记者，自己因为最近在社交平台讨论了两句金价，没过多久，突然就有陌生人私聊，陌生人问自己是否对短线黄金感兴趣，而后自己出于好奇，加了对方微信询问具体情况[。]。
我被告知，2万元能够锁定1公斤的黄金板料，最低100g起订，只需花费2000元。我拥有买涨与买跌的选择，且能随时随地进行结算。
按照翟莉所讲，这种处于线上的“非实物黄金交易”，只要支付数额不大的定金，便能够锁定价值四倍于原本价格乘以十倍的黄金板料。要是之后金价出现上涨的情况，那么购买者可以凭借之前锁定的较低价格进行补款提提，或者通过结算其中的差价从而获取利益。
以投资者身份的记者，联系了多家声称能高杠杆买卖黄金的商家，这些商家预定黄金价格各异，最低只需 1500 元就能预订100g 黄金，杠杆高达 60 多倍，注册账户后，记者被拉进“专属对接群”，群里有业务员、财务、客服、公司老板等多位公司成员，有业务员不停催促记者进行交易。
某“料商”的线上预定价交易平台。
有记者留意到，于咨询相关业务之际，众多商家着重声明短线快进快出便利获取利益，然而鲜少有人主动阐释其中的风险。在记者再三追根究底交易细则之后，才有商家作出解释称，合同里存在强制平仓的规定。要是未来金价出现下跌情况，致使定金在弥补货物价差之后不足货物锁定价的百分之十或者百分之二十之时，便会被强制平仓，抵扣百分之九十或者百分之八十的定金比例~。
然而除强制平仓外，更多人面临的是无法提现或提料的困境。
有个化名吴尧的人，跟记者讲，他是被别的人推荐，才在某黄金“料商”的APP上面做这种黄金交易的，当下商家拿资金困难当借口，欠了他九万多元。“十月十七日才买进的。到十月二十日就既不能提现，也不能提料了。有遭遇一样的受害者联系过我，金额有的是以百万元作为起始的。”。
存在这样的情况，记者察觉到，那些商家的交易大多是在商家自身拥有的网站上进行的，且风险是难以对其进行掌控的。然而，即便处于这样的状况下，依旧有不少网友在社交平台那里发表看法称，却是自己被引导着加入到了这种有着高杠杆的短线黄金的交流群当中，并且在这个群内常常会有人去分享自身获取利益的经历 。
“那种交流群，绝大多数的成员都是托。”有商家向记者坦言。
背后是非实物黄金高杠杆对赌
进入10月，深圳市黄金珠宝首饰行业协会发出行业警示函，称有三家黄金珠宝公司，以经营黄金作为名义，实际上借助线上平台开展“非实物黄金对赌”业务，诱导客户去进行高杠杆的“买涨买跌”对赌交易，这种行为已涉嫌构成开设赌场罪。当下，相关公司负责人以及骨干成员已被依法采取刑事强制措施，涉案人员会面临严重的法律后果。需要注意的是，协会并未透露涉事的具体是哪三家公司。
散户眼中的“黄金投资”，为何会变成“涉嫌构成开设赌场罪”？
北京恒都律师事务所的律师高广童，向记者讲，这种交易，在法律定性方面，发生质变的关键之处，在于是不是借助已经被关闭封堵起来的私盘，跟客户开展“对赌”行为 。
她表明，正常的“风险对冲”，是借助实物黄金或者合法衍生品，像期货、期权这类，去规避价格波动，这属于合法的商业行为，而“非实物黄金对赌”，其本质是把黄金价格的涨跌当作赌注的零和博弈。
高广童觉得，判定涉嫌开设赌场罪的关键在于，料商或者伪料商构建的线上平台，并未把客户的订单切实接入合法的交易市场，反而是平台自身充当客户的交易对手方。要是客户买涨，那么平台就处于卖空的位置；客户亏损的保证金会直接转变为平台的利润。这样一种客户亏盈都由平台在内部进行消化，且欠缺真实实物交割意图的模式，从本质上来说，是把黄金价格当作开奖依据，进而与客户展开押注 。
某黄金“料商”线上平台的《贵金属预定销售回购协议书》。
除此以外，高广童又表明，记者所出示的某个“料商”的那份《贵金属预定销售回购协议书》里存有好些陷阱。
例如，当中的“保证金锁价”条款以及“保证金管理”条款作出规定，在订单履行的这段期间之内，履约保证金的结余是依据乙方订单货值跟黄金交易价格之间的差异，进行实时的变动以及更新的。乙方需要维持履约保证金比例不低于50%这个标准……当履约保证金比例低于20%这个数值（的时候情况有所不同）……当作乙方违约，甲方是拥有终结订单的权力的，（并且）收取保证金…… 。
这是那种典型的存在着期货保证金交易机制的情况，要去缴纳一定比例的资金，以此当作履约担保而存在，当亏损达到一定程度的时候，也就是保证金低于维持比例之时，将会进行强制平仓结算。这恰恰就是期货交易的核心风控机制所在。与此同时，该条款把实物交割属性给削弱了，它的设计目的是在价格对料商不利的情况下，去避免实物交割的情况出现。高广童这样讲道 。
另外，条款展现出对赌特性。于私盘对赌里，投资者的交易对手方是平台或者料商。料商作为“庄家”，确保自身盈利以及控制风险的手段是强制平仓并且高比例扣除定金，这种情况和赌场庄家的盈利模式极为相像。
她声称，这些规定属于司法认定范畴内的关键证据当中的一个，将会大幅度提升被判定为非法期货或者开设赌场的可能性 。
上游“料商”跑路几乎没有代价？
在进行调查期间，众多商家朝着记者着重表明，他们所经营的公司具备线下实体店铺，并且还出示了营业执照。记者留意发现，这些公司当中的绝大多数均源自深圳罗湖区的水贝黄金交易市场，大多是在今年4月至6月期间成立的，其经营时长还不足半年。
深圳市水贝黄金交易中心。 左雨晴 摄
投资者持有营业执照，似乎吃下了“定心丸”，可是，对于那些多年从事黄金买卖的水贝商家而言，一旦这些店铺跑路，付出的代价简直微乎其微，几乎可等同于未付出任何代价。
现实中，“预定价交易”是水贝商家对冲风险的一个重要方式。
十几年前，我来到水贝做生意，那时这种预定价交易就已存在。水贝黄金利润普遍极低，若金价波动剧烈，净利润甚至无法完全覆盖金价波动。为控制风险，我们卖出一定数量商品后，会去找料商定价格再提料，尽力减少因时间变动致使价格波动更大的风险。
有个在水贝做黄金生意的人，叫李蔚，这是化名哦，他跟记者讲，自己挑了那种有实力能托底，还有身份能背书的“料商”去做交易，然而呢，还是出问题了，栽了跟头 。
今年7月，他于一家名叫“铂潮汇”的水贝“料商”那预订黄金，9月上中旬，金价持续上涨，铂潮汇以风险控制作缘由，断续缩水客户能下单的量，然而没结算订单的客户，根本没收到任何有关风险把控得结算订单的提议和通知，在10月国庆假期结束后，有客户发觉，铂潮汇已然没法兑付黄金或者提现。
铂潮汇现场柜台已被清空。 受访者供图
李蔚没法接受这样的结果，因为自己已然向下游客户交付了黄金实物，所以铂潮汇仅仅归还本金会致使巨额亏损，一些人亏损甚至多达百万元，而我们报了警，派出所要求那个老板到场协商，可他坚决只还本金，价差部分只愿意支付两到三成 。
此前李蔚选择信任这家店，是考虑到了其兑付能力。他告诉记者，公司大门口写的是金浪珠宝，其铂金展厅里有铂潮汇的招牌。铂潮汇的实控人正是金浪珠宝的老板，铂潮汇出入库单地址与金浪珠宝登记地址一致，但协商是由其出面。此外，虽然金浪珠宝主要经营铂金现货，而且其业务还并不涉及黄金对冲，但其柜台上存在了有百公斤的铂金现货，这也是在为铂潮汇做背书。
然而，在呈现出兑付方面的困难状况之后，这些所做出的保证已然失效不见。李蔚朝着记者讲说道，鉴于铂潮汇宣称并没有出现“跑路”的情形，仅仅是存在兑付困难的问题；所以在进行报案后，警方依旧处于协调的过程当中，拖延着很长时间都没有予以立案。“他们就这样一直持续地耗着，‘暴雷’这种情况不存在任何需承担的代价。”。
针对此情况，记者拨打了金浪珠宝实际控制人谢建新的电话，对方表示“并没有这样的事情。”随后便挂断了电话。
国家的企业信用信息所作的公示系统表明，当下，名为铂潮汇的主体以及金浪珠宝这一主体都已经发表了关于解散的公示，并且正处于开展债权人公告的进程之中。
“水贝这儿做类似买卖的商家数目可不少，如今跑路的数量多得简直没法计算清楚。”有位水贝商家向记者讲道，众人已然失去了对上游料商的那份信任。“以往众人彼此信任，交易的时候也较为随意；现今众人全都特别谨慎，一手交钱，一手交料。”。
普通人如何避免陷入“黄金赌局”？
在 11 月 24 日的时候，深圳市防范和打击非法金融活动专责小组办公室发布了一份《关于警惕黄金经营领域非法金融活动的风险提示》，其中指出，各类黄金珠宝经销商，各类黄金珠宝门店，它们都不是金融机构，并且也没有经过国家金融管理部门依据法律所作出的许可，还不具备从事黄金资产管理业务的资质，不具备从事期货及衍生品交易的资质，更加不具备从事金融业务的资质，不具备公开吸收公众存款的资质。请众多民众增强警觉，挑选正规的投资途径，自行抵制诸如“保本保收益”，“黄金租赁享高息”，“内部消息、稳赚不赔”，“低门槛、低投入、高回报”这类话术，防止陷入黄金投资范畴的非法金融活动圈套中。
网页截图。
高广童建议，消费者可从以下四个方面辨别：
一看资质呢例如可通过官网去查询交易对手平台是不是具备资质上海黄金交易所亦是上海期货交易所之内的会员资格都能够在其官网的会员名录那里进行查询而普通的黄金销售公司是没有权利开展保证金交易的 。
二可瞧杠杆跟门槛，正规的实物黄金投资一般来讲是全额交易了，要是出现那种“付少量保证金就能锁定大量黄金”的情况，还提供高倍杠杆，并且交易系统并非银行或者正规交易所的系统，那风险可就极高了。
“三可”观看资金流向，去查看资金是不是转账进入私人账户，或者进入并非经由监管的第三方支付通道，而不是进入正规的银行存管账户。
四可去查看一下，那个交割的难度究竟如何。私盘一般情况下，会去设置高额的“延期费”，就像某料商网站所提供的《贵金属预定销售回购协议书》当中约定的那样，是“20-50元/公斤/天”，或者是设置复杂的提货障碍，以此来对交易者进行诱导，让他们不去提取黄金，仅仅只是在盘面之间进行博弈。
结尾的采访当中，李蔚向记者讲，当下有不少人还在追讨，然而照旧拿不到钱。并且有着一些跑路的商家，甚至已然开设新公司，又再度开始骗人，我们渴望不会再有其他人受骗，同时也希冀行业能够朝着更加规范化的方向发展。(完)。
